Der Finanzbedarf in einem Unternehmen ergibt sich, erläutert Dr. Horst Siegfried Werner, aus dem Finanzbedarfsplan für die Abwicklung der laufenden Kosten inklusive Einkauf und Investition. Der Finanzbedarf ist im Liquiditätsplan und über die unbaren Aufwendungen in der Planbilanz zu ermitteln. Der Finanzbedarf unterscheidet sich in Dienstleistungsunternehmen sehr stark von produzierenden Gewerbe oder von Handelsunternehmen.

Den Finanzbedarf ermitteln, bedarf einer vorausschauendeen Betrachtungsweise nach dem kaufmännischen Vorsichtsprinzip unter Einschluß unvorhergesehener Kosten und außerordentlicher Aufwendungen. Dabei sind Überlegungen darüber anzustellen, wie viel Kapital wird für eine Unternehmensgründung oder für ein Projekt oder für eine Auftragsvorfinanzierung benötigt ? Wie hoch sollte bei der Deckung des Kapitalbedarfs der Anteil des Eigenkapitals sein, um über eine cost-leverage-Effekt den geringstmöglichen Finanzierungsaufwand zu haben. Ferner ist zu prüfen, ob die Kapitalkosten für das eingesetzte Fremdkapital durch Umsatz und Ertrag verdient werden können. Hierzu ist eine realistische Umsatz- und Ertragsprognose anzustellen.

Soweit möglich, ist die Deckung des Finanzbedarfs aus einer Mischfinanzierung von Fremdkapital und Eigenkapital die günstigste und am wenigsten risikobehaftete Finanzierungs-Möglichkeit. Das Fremdkapital mit festen Finanzierungskosten ( = Zinsen ) kann durch Bankkredit oder durch private Nachrangdarlehen oder durch Inhaberschuldverschreibungen ( = Anleihen ) gedeckt werden. Der Eigenkapital-Anteil mit einer rein erfolgsabhängigen Gewinn- und Ausschüttungsvergütung ist über das Gesellschaftskapital ( z.B. Kommanditkapital, Stammkapital, Grundkapital etc. ) oder über stilles Beteiligungskapital oder Genussrechtskapital ( siehe www.finanzierung-ohne-bank.de ) abzudecken. Über das Eigenkapital entstehen keine fortlaufenden Kosten, sondern risikoärmere und nicht liquiditätsbelastende Gewinnverteilungen.